“话说蒲台县县太爷听了放赈的老爷们一番激怒之言，不觉大怒。方要辩说明白，只见受灾的百姓们，成千累万，一齐围立在水中，发了一片哭喊之声，都跪在水里头，求县太爷转求放义赈的老爷，赶快放米造饭，并不敢领钱受赈。放义赈的老爷执意不肯，口里说道：‘我只有银子，并没有别样。’这些哭喊的百姓忽又大声说道：‘ 现在东关外面，已有泊定船只，有人打听来了，载米八万余担。只求县太爷作个保人，挽留一万担，我们受灾各户，情愿立个限状，只待水退以后，便卖儿鬻女，筹还此米之款。’
“放义赈的老爷一闻此信，面面相对，人人失色，各自私揣道：‘这是我们借了放义赈的银钱，私下在江南贩来米粮，运到 此 地，贩 卖 灾 户，图 个 发 财 地 步 的，如 何 会 把（给）他们识破？’ 心里就慌张了。又眼见这里受灾的百姓围着不放，后来连蒲台县县太爷也无可如何，只好释了嫌隙，一齐跑到水里，跪着央求放义赈的老爷。眼里只是流泪，苦苦哀告，口说：‘大发慈悲，速速开放米船，以便苟延残喘。’ 这些放义赈的老爷们，还说这米不是他们带来的，是有一个商人搭伴同来做生意的。县太爷说：‘无论如何，总求诸公设法拯救。敝县情愿受了百姓限状，再到诸公面前，立个限呈，准于年内交还本利银两，决不误事。如有错讹，情甘参处。即求从速从廉定个米价，赶快照办。不然，饥民肇事，或一时被人抢劫，那敝县就担当不起了。’这一句话忽然提醒百姓。百姓们一齐发喊，立刻站起身来，一个个磨拳擦掌，要去抢劫米船。幸亏这知县平时尚有恩爱在民，又恐弄出大事，忙又弹压住了。这里放赈的老爷乃肯将米卖出五千担，每担要卖银五两。好容易同他磋磨价钱，讲定四两银子一担，先立限状，后付米粮。弄了一日一夜，方才讲妥当。自此以后，那些放赈的老爷们就平和了许多，不敢欺人傲物，都因为恐怕我们山东人恼了，要杀他的缘故。客官，你想这些放赈的老爷，这不是来救我们，反来害我们的吗？
“可怜后来蒲台县县太爷终究是被他们害了，革职回去。我们山东的百姓已经恨之切齿的，只等他们再来放赈的时候，定要杀他个尸骨不存。老爷，你去北京放赈，你不要学这个坏样子。做好事，人不要做恶事。做了恶事，大家还是一个不依，那时性命可难保了。”
不磨听了，忽喜忽怒。听到此地，陡觉神情焦躁，遂叱去店婆子，忙去安睡。到了次日早晨，未到黎明，不磨遂辞去郯城，望济南进发。一路由沂州、蒙阴、新泰、泰安等府县走过，果然一路平安，人马清吉。也没看见山东省城向来所谓著名地方，惟见土阶茅茨，尘沙横飞，赤地如烧，饥民菜色，从无一耕获之乡。老少男女，相率跪于道旁，一见着南来过客，即相与伸手乞食。又有聚三五黄脸村童，脚踏高跷，头簪花朵，满脸上堆着笑，以媚行客，却无一个脸上没有几颗黑麻子。
不磨看了，不胜大恸，不料昔日所谓中国衣冠文物之邦，今日竟至零落如此！每思随地寻访文士，考证当日先圣先王遗迹，亦竟杳不可得。泰安去泰山路程不远，本思一览崇朝为雨之奇景，亦因北游之心太急，只好待诸异日。
金利这奴才是在南方生长的，偏偏不善麦食。又以逐日亲见各旅店烧的是马粪，那店中人抓粪的手，就去和面，因而时时作呕。不磨亦恐于养生之道有碍，乃命金利自调面粉，杂以牛肉，作一大饼。马上行程，即赖此充饥，每苦不饱。日间受了风尘鞍马之劳，夜间又惧蝎虎蛇虿之毒。一天天过来，便有些打熬不住。
金利那小子时时埋怨，说是自家好好在家中享福的人，不知道是为着何事，要弄掉了家产，来受这种苦楚。不磨听了，教训一番，又开导一番，终究也就挽回。久而久之，遂不觉其苦。
一日，到了济南省城，却逢山东巡抚袁世凯大阅之期。不磨久闻人言，袁世凯是个熟悉兵事的大行家。不觉大喜，就对金利说道：“ 我主仆二人路上颇觉辛苦，在此养息数日，看了袁军行军，再往北京去何如？” 金利素喜武事，一闻此信，知道又可偷懒二日，也觉畅快。主仆二人，就在客店住下。
等到那日袁军操练行军之日，不磨易了服色，照着行军观阵之例，袖上系了红十字的记号。主仆二人问明道路，一直望城外行军战场进发。未到战场之时，遇见众将官拥着山东巡抚袁世凯，坐在马上。身着行装，头戴红顶，赫赫威风，果然是一员大将的形式。手下众将官却都换了行军洋式冠服，却没有一个服这古时武装的。前头打着帅字黄旗，引着袁世凯，飞奔而去。
等到袁世凯到了操场官厅之时，那边预备的兵将，大家望地下一齐跪倒，口称迎接大帅，众声如雷，隆然震耳。袁世凯下马入座。座上公案，红绿相间，俨然一衙门旧式。众将官捧上册籍图画。袁世凯略一展看，便命开操。众将官嗥然哄应，各寻自己马匹，各归队伍去了。袁世凯遂入内更衣，也换了短衣包头而出。袖上双龙金线，却有十三道明记，映着日光，格外闪烁耀目。遂传令请各国教习，一同策马，往来行军。已分为甲乙二垒，各据一方，遥遥相对。各作相持之状。
不磨主仆遂拣了一块最高地方，立足观战。远望村民市人来观者甚少，不觉太息中国人竟无尚武的精神。如此盛举，竟不如看戏人多！忽见甲军侦探来报：“乙军遣马兵来袭。”甲军遂准备迎敌，分道埋伏，一齐都蹲在草地坟堆里等候。等到敌兵马队来探，一时伏兵齐起，枪声如连珠一般。甲军的大炮接着轰发，乙军马兵势不能敌，遂反面而奔。甲军竭力穷追，刚要夺险据要的时候，又忽为敌军两面伏兵包抄，围困在垓心中间。甲军四面冲突，竟无一丝破绽可寻。两面炮声、枪声，火药气直贯云霄。
正在骇目惊心之时，看看甲军支持不住。忽闻大声发于天际，竟若山崩地裂一般，一股黑气罩着两军阵前。以为甲军此次必覆灭矣。虽明知是个假的，心里也不觉代为着急。谁知此声即是甲军地雷之暗号。远见乙军的主将营盘旁边，不知何时为甲军所据。乙军见主将营盘有失，遂解两军鏖战之围，分作前后应敌之势。一军面向外攻，自行断后；一军面向内进，回救主营。甲军进据敌地，正欲夺取敌营，以为灭此朝食之计。不防前面敌兵回攻，立时，人马纷乱，调运不齐，只好分作两支，暂守归路。那乙军的主将见自家兵队回护，敌兵渐退，抖擞精神，摇动旗鼓，一齐出攻，汹涌之势，锐不可当。当先进据敌营的两支兵马，深恐兵单不敌，遂各向自己军队奔去，合做一堆，并力抵御。乙军再四猛攻，竟不可破。甲军亦连发数队，作救应之状。将要得手之际，忽为乙军马队所冲，顷刻分为两翼，各不相救。甲军援兵遂挥动令旗，令各军退据高冈，凭高望险而守。乙军仰攻不及，反为甲军所击，遂大败而回。袁世凯遂命鸣金收军，重复到了官厅，传令赏赍记功。诸事已毕，遂一路呼喝回衙。
其时已晚，不磨也回了旅店用饭。随即打听路程上路。岂知近日逃难官员多是由西路的多。东大道这一面，竟冷落得若无人之境，思求一饱食，亦不能得。金利倒不是怕辛苦，最怕的吃马粪饽饽，遂劝不磨改由茌平，再由天津至北京。不磨也就允许。主仆二人次早望茌平进发。走不多时，顿觉与前数日所见的情形大异。一路都有兵勇迎送，一站一站的交代。而且饭食亦觉周全，各店中有老米饭可买。虽是有些陈糠气味，久食面食之人，得了一碗粗米饭，亦觉香气勃勃。当时午饭打尖，饱餐一顿，主仆二人，甚觉喜悦。
晚上赶到茌平县的时光，已是更深月黑。远见一个旅店门口，挂着纸招。店内灯光射出，看见人影憧憧，仿佛是生意闹忙之时。不磨遂一鞭赶至此店，告明投宿之意。店主一见不磨主仆行李，手牵马匹，欢喜迎接，特地引到后面一间最弯最僻的房屋居住。只听见外面男女欢笑之声，弦歌杂沓，不甚唱得清楚。店主笑言出去预备饭食，即行辞出。
这里不磨主仆二人，遂行开出铺陈。正要施展之时，即见两三个十七八岁油头粉面的小姑娘，抱着红红绿绿的被头，走进房来，对着不磨道：“你们铺盖不用打开了，咱们姐儿们来陪着睡罢。” 不磨听了大惊，以为是念秧之流，即刻严词拒绝而去。山东道上，店灯多半点的是麻油，灯光不甚明亮。此时不磨在灯光底下看过去，也看不出这些女流是个甚么样子。既然挥之门外，也不必去考察他的风俗，只叫金利催饭。店主果然十二分奉承，不上一时，摆上满桌酒菜，无非是鸡鸭鱼肉之类，果比泰安道上讲究的好些。店主点上一枝白蜡烛过来，并在旁边执壶相劝，老爷长老爷短的，夹七夹八的说了许多好话。
不磨虚与委蛇，正在不耐烦之时，忽然又走进来几个粉头，抱着琵琶、二胡，走近不磨饭桌前面点点头，就笑着拉起弦子，放开嗓子，咿咿哑哑唱出些山东不像山东，山西不像山西的梆子腔。不磨脑筋胀裂，几欲晕去，忙叫店主代为止住。岂知这几个女子已是停弦，伸手向不磨乞钱。不磨说：“ 好，好！你要钱倒是容易，只求你不唱。我重赏几个，你快走，快走吧！” 这几个女子见不磨开口，听了声气，知是南方来的老爷们。又涎皮涎脸的，对着自家伙里说道：“他们南边的老爷们，不欢喜听咱们的北调，咱们姐儿们就来唱一个南边曲子罢。” 又拉起弦子，弹起琵琶，不由分说，就唱出一只“ 十八摸” 来。你推我摸，做出一番淫声浪态。不磨大怒，对着店主大为训斥。这几个女子知是没趣，重复止住，讨了赏钱，低头丧气而去。不磨遂去安息。
不料左右邻客，豁拳喝酒之声，通宵达旦。兼且隔壁房间，半夜里又来了几个客人，招了那些唱曲子的，吵了一夜。不磨在这边听得明白，又不觉好笑，又不觉好气。只听见隔壁房间有一个年轻人酒醉的声音，打着官话说道：“我的小乖乖，你再唱一个小调儿，咱们再赏你四百大钱。” 一个女子答道：“大爷，你不用胡闹。天也要亮了，恁的只管胡吵。人家也是一个人，难道就把我们姊妹当作畜牲吗？怎么教人家唱了又唱，唱得嗓子都哑了，还是一个不肯罢休！你花了这四百大钱，到底要怎样肉痛，要怎样肉麻呀？” 那一个年轻醉汉不觉大怒，敲台拍桌子乱骂，又啪啪的打了这女子两下。顿时女子发出一种悲啼之声。
忽听店主跑进来，埋怨这妓女几句，又忙说道：“这位大爷要你唱个小调，自然格外要加赏钱的。你恁的恼了大爷，叫大爷动气？你快快的招赔个不是，唱个小调罢。要是给你的老鸨知道了，你可又要吃亏了。” 那年轻醉汉忽又插嘴道：“可不是！你要是再唱几个好好小调，大爷还有加赏你四百大钱呢。” 那店主忙又去陪礼拍马屁的奉承，果然那醉汉不发一语。
只听见那受打的女子，抽抽咽咽的带泪唱道：
劝诸君莫骂，劝诸君莫骂，我从前也是个清白好人家。只因为父兄贪恋繁华，热心科甲，抛弃了耕锄禾稼。泉石烟霞，专务那些不成气的状元宰相，榜眼探花。肩不能挑，手不能拿，装腔做势，摆尽斯文架。谁知道顶儿红，翎儿花，还是个孽钱孽债，带不到黄泉下。只留得娇妻爱女，作这皮肉生涯。惹得旁人笑，旁人骂。更不知谁是有情人，打破这重苦海，拔出我火里莲花！
那个醉汉也不知他唱的是些什么东西，只拍手叫道：“ 好呀，好呀！这才是你做姐儿本分。你说的谁是有情人，咱们不是有情人么？要不是有情的，谁肯到你名下花钱！你再唱一只小调，咱们明日再重重赏你。你看可好么？” 只听得那女子止住了啼哭之声，重复和弦唱道：
戎马匆匆，戎马匆匆，旌旗闪烁龙蛇动。大家翘首望天公，问道：天呀，你怎的，还是这般懵懂？万民嗟怨，杼柚空空，风尘鞅掌，奔走西东。更不见谁是赤龙种，只听说风潮处处汹。但任着这般老迈龙钟，颠倒播弄，弄得这乾坤黑暗，日月昏蒙！更有一般无识小儿童，痴人呆汉同说梦，披发徜徉类病疯。只可怜苍生路路穷，哭不尽的唐衢恸，眼见着这山河血染红！
不磨听了，不觉大异。不料这小小地方女子，竟有这般见识，明早倒要访问一声。再往下听，隔壁醉汉的声音，已是呼呼鼾睡，不省人事。只听唱歌的女子喃喃咒骂道：“这无耻的畜牲，想必是躺尸了！咱们出去睡罢，犯不着拿身子去陪这下流种子。横竖今夜这场打是挨不过的。” 霎时，振衣出户，声息俱无。不磨也沉沉睡去。
要知后事如何，且听下回分解。
蝶隐加评：
水退以后，便卖儿鬻女，偿还米款。可知山东连年灾患，家无盖藏矣。
蒲台县一语，激动百姓，几酿大乱。是警放赈人，不是鼓乱民，读者勿疑。
吃马粪饽饽。北方之民情可惨。
演说行军，俨然如画。恐演时不及此景耳。
茌平县风景，惨况耳。作者勿以繁华视之。
店主奉承不磨，以马不以人。应上回送马人语。
酒醉汉，岂独一隔壁人。中国人那一个不是醉汉！
两曲往复缠绵，煞有深意。惜未见此人一道衷情耳。
此回邻女，又一邻女。此回结局，又一写写法。